Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Аналитический баланс и баланс в управленческом формате». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
Под аналитическим балансом следует понимать агрегированную форму бухгалтерского баланса. В ней производится специальная перегруппировка основных статей формы № 1, посредством которой можно оценить состояние как средств компании, так и основных источников создания имущества. Здесь можно также найти данные о реальной стоимости активов фирмы, участвующих в хозяйственной деятельности.
Есть одно правило: статьи аналитического баланса предприятия необходимо распределить по степени ликвидности активов. Также требуется учитывать срочность обязательств.
Кратко назначение аналитического баланса представим в виде следующих концепций:
- Исследование показателей как горизонтально, так и вертикально.
- Аналитика по основным тенденциям статей баланса.
- Выявление допущенных ошибок в расчетах бухгалтера.
Рекомендации профессионалов
Основные советы по улучшению структуры баланса в процессе анализа финансового состояния выглядят так:
- Проведение переоценки основных средств по направлению увеличения их стоимости (балансовой).
- Пополнение уставного капитала фирмы.
- Дополнительные взносы учредителей и акционеров в собственный капитал компании.
- Сокращение доли краткосрочных обязательств за счет снижения суммы кредитов и займов, а также сокращение кредиторской задолженности.
- Рост доли ликвидных активов, прирост оборотного капитала.
- Ускорение оборачиваемости активов путем сокращения производственного цикла, улучшения работы с дебиторами, укрепления платежной дисциплины.
- Снижение текущей кредиторской задолженности.
- Изменение источников финансирования в направлении их долгосрочности.
- Снижение доли менее ликвидных активов (основных средств) путем реализации излишних объектов и величины запасов.
Применение даже одного (а лучше нескольких) из перечисленных выше инструментов способно улучшить структуру баланса и повлиять на финансовое состояние компании.
Равенство между суммами активов и пассивов
Поскольку стоимостная корректировка внеоборотных активов, отраженная в итогах I-го раздела баланса, напрямую изменяют параметр добавочного капитала, стоимость собственного капитала также будет подвержена изменению. При этом отклонения от величины в стандартной бухгалтерской отчетности могут быть и положительными, и отрицательными.
Если оборотные средства в аналитическом балансе сокращаются, разница списывается в качестве убытков и величина собственного капитала снижается. В противном случае прирост оборотного капитала трансформируется в нераспределенную прибыль, что способствует увеличению собственного капитала.
Корректировка величины уставного капитала проводится только исходя из существующей задолженности по взносам совладельцев уставного фонда.
Собственный капитал предприятия также может быть уменьшен на величину новых обязательств (долгосрочных и краткосрочных), занесенных в убытки. Сокращение задолженности отражается в приросте нераспределенной прибыли, которая согласно правилам составления аналитического баланса, приводит к росту собственного капитала.
Для отложенных налоговых обязательств, отраженных в разделе IV: необходимо провести их включение в сумму задолженности по невыплаченным процентам за привлеченный заемный капитал. Сюда же следует отнести банковские кредиты, вне зависимости от их целевого использования.
Дебиторская задолженность (с ожидаемыми платежами до и после 12 месяцев) квалифицируется как безнадежная, если обнаруживается, что она не может быть частично или полностью отведена в отведенный срок. Подобного рода задолженность исключается из общего перечня, ее сумма отнимается из общей суммы требований.
Степень глубины аналитического баланса зависит от совокупности использованных во время расчетов дополнительных данных. Ключевым значением обладает разделение общих затрат (фиксируются в форме №2) на постоянную и переменную величину. С помощью разделенных величин затрат проводится расчет безубыточности, оценивается ценовая динамика розничных продаж и стоимости приобретаемых для производства ресурсов. Также, анализируя изменение переменных или постоянных затрат, можно выявить источник появления убытков в рамках основной производственной деятельности.
Формирование актуального отчета о движении средств и оценка состояния содержащегося на балансе имущества нуждается в показателе амортизации, рассчитанном для каждого отчетного периода для нематериальных активов и основных фондов.
Таблица 10. Соотношение заемных и собственных средств
|
Показатель |
2001 |
2002 |
2003 |
1 кв. 2004 |
| Доля собственного капитала, в процентах от совокупного капитала |
0% |
0% |
22% |
23% |
| Доля заемных средств, в процентах от совокупного капитала |
170% |
288% |
78% |
77% |
Анализ бухгалтерского баланса, его основных статей и расчётных показателей
Анализ бухгалтерского баланса позволяет получить наглядное представление об имущественном и финансовом положении предприятия.
Анализ бухгалтерского баланса рекомендуется начинать с составления аналитического баланса. Так, используя метод группировки, можно сформировать баланс в адаптированной для проведения анализа ликвидности форме – по степени убывания или возрастания (в зависимости от задачи анализа) ликвидности, при этом произвольно составляя группы статей актива и пассива. Затем целесообразно построить структуру внутри каждой из групп и по балансу в целом, применяя доступные экономико-математические методы. Аналитический баланс – нетто формируется путём перегруппировки отдельных статей оборотных и внеоборотных активов, капитала и обязательств, а также устранения влияния на валюту баланса и его структуру регулирующих статей. После этого однородные по составу элементы балансовых статей объединяются в необходимых аналитических разрезах .Ниже в табл.17.1 показан сравнительный аналитический баланс.
Таблица 17.1 -Сравнительный аналитический баланс.
| Наименование статей | Абсолютные величины | Относительные величины | Изменения | |||||
| На начало года | На конец года | На начало года | На конец года | В абсолютных величинах | В структуре | В % к величине на начало года | В % к изменению итога баланса | |
| 6=3-2 | 7=5-4 | 8=6/2-100 | ||||||
| Актив | ||||||||
| А | ||||||||
| … | ||||||||
| А1 | А1 | А2 | А1/Б1*100 | А2/Б2*100 | А2-А1= А | (А/Б*100) | А/А1*100 | А/ Б*100 |
| … | ||||||||
| Аn | ||||||||
| Пассив | ||||||||
| П … | ||||||||
| П1 | П1 | П2 | П1/Б1*100 | П2/Б2*100 | П2-П1= П | (П/Б*100) | П/П1*100 | П/ Б*100 |
| … | ||||||||
| Пn | ||||||||
| Баланс (Б) | Б1 | Б2 | Б=Б2-Б1 | Б/Б1*100 |
Анализ динамики валюты баланса ,структуры активов и пассивов организации позволяет сделать выводы необходимые для осуществления её текущей финансово-хозяйственной деятельности, так и для принятия управленческих решений на перспективу.
Трендовый, факторный и сравнительный анализ
В дополнение к указанным выше этапам анализа баланса можно провести трендовый, факторный и сравнительный виды анализа. Они позволят дополнить и расширить объем аналитических данных для принятия необходимых экономических решений.
Благодаря трендовому анализу можно сформировать мнение об основной тенденции изменений тех или иных показателей (прогнозный анализ).
Например, совместное исследование динамики краткосрочной задолженности и денежных средств:
| Показатель баланса | На 31.12.2017 | На 31.12.2018 | На 31.12.2019 |
| Кредиторская задолженность | 405 | 640 | 470 |
| Денежные средства и денежные эквиваленты | 25 | 210 | 120 |
Из приведенных цифр следует, что по отчетным датам характер изменений величины краткосрочных долгов соответствует изменению объема денежных средств, однако свободных денег компании недостаточно для погашения этих долгов.
Совет 1: Как определить финансовое состояние предприятия
В ходе анализа рассматриваются отдельные показатели баланса, его структура, качество активов.
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 2.3. Кредиторская задолженность Структурному анализу предшествует общая оценка динамики активов предприятия, получаемая путем сопоставления темпов прироста активов с темпами прироста финансовых результатов.
2 Данные на отдельную отчетную дату не характеризуют финансово-хозяйственную деятельность предприятия в полной мере, поэтому оценивать их нужно в динамике, как минимум, за 1 год. Для этого составьте агрегированный бухгалтерский баланс за 4 последних отчетных периода в виде таблицы: в вертикальной области значений перечислите статьи баланса и отчета о прибылях и убытках, а в горизонтальной – отчетные даты.
Заполните таблицу на основании данных бухгалтерской отчетности по формам №1 и №2. 3 Финансовое состояние предприятия оценивается с помощью коэффициентов: абсолютной, быстрой и текущей ликвидности, наличия собственных средств, а также показателей оборачиваемости активов и рентабельности.
Рекомендуем прочесть: Сколько стоит составить завещание у нотариуса в спб
Абсолютная ликвидность означает готовность предприятия немедленно рассчитаться по краткосрочным обязательствам,
Пятый этап. Анализ деловой активности
1. по уровню эффективности использования ресурсов (уровню и динамике фондоотдачи, производительности труда, рентабельности и других показателей). Наиболее важные в этой группе — показатели оборачиваемости активов и капитала;
2. по соотношению темпов роста прибыли, оборота и авансированного капитала.Деловая активность характеризуется положительно при соблюдении соотношения:
ТРПДН > ТР N > ТРСВК > 100%,
где ТРПДН — темп роста прибыли до налогообложения (либо до уплаты налогов и процентов); ТР N — темп роста оборота (выручки от продаж); ТРСВК — темп роста авансированного капитала (валюты баланса).
- экономический потенциал предприятия растет (масштабы деятельности увеличиваются);
- объем продаж возрастает более высокими темпами по сравнению с ростом авансированного капитала, т.е. ресурсы предприятия используется более эффективно;
- прибыль возрастает опережающими темпами, что свидетельствует об относительном снижении затрат. Данное соотношение называется «золотым правилом экономики предприятия».
3. по специальным показателям, характеризующим деловую активность (коэффициентам устойчивости экономического роста, способности самофинансирования, инвестиционной активности).
Горизонтальный анализ
Его особенность заключается в том, что проводится сравнение показателей отчетного и базового периодов между собой. То есть оценивается динамика ряда показателей и значений по балансу, которые сформировались в текущем временном промежутке, по отношению к прошедшему. При этом периодом сравнения может быть как год, так и полугодие, даже квартал. Для более простого анализа используют два периода: текущий и прошлый. Однако для более углубленного понимания ряда финансовых и экономических процессов можно использовать три года и более. Все зависит от того, с какой целью проводится аналитика.
Такой анализ дает следующие возможности:
- Тщательное исследование динамических процессов за несколько периодов деятельности фирмы.
- Определение выводов для дальнейшей успешной работы.
- Исследование отдельных динамических процессов, например рост или сокращение кредиторской задолженности, показателя прибыли и так далее.
Именно горизонтальный анализ выявляет направления грамотных решений финансистов компании в устранении различных выявленных проблем и отклонений.
Структура активов и пассивов баланса (имущества предприятия и источников его приобретения)
|
№ п/п |
• Статьи баланса |
На начало года |
Наконец отчетного периода |
Изменение (+,-) |
|
Всего имущества (валюта баланса), тыс.руб. |
+12016 |
|||
|
В том числе: Внеоборотные активы а) в сумме, тыс.руб. б) в % к имуществу |
70,7 |
61,8 |
+2659 -8,9 |
|
|
Оборотные активы: а) в сумме, тыс. руб. б) в % к имуществу |
29,3 |
38,2 |
+9357 +8,9 |
|
|
Источники приобретения имущества — всего, тыс. руб. |
+12016 |
|||
|
В том числе: Собственные средства (капитал и резервы): а) в сумме, тыс. руб. б) в % к имуществу |
82,7 |
80,7 |
+8653 -2,0 |
|
|
Заемные средства: а) в сумме, тыс. руб. б) в % к имуществу |
17,3 |
19,3 |
+3263 +2,0 |
Анализ бухгалтерского баланса с помощью финансовых коэффициентов
С помощью вычисления специальных коэффициентов проводится дальнейший анализ бухгалтерского баланса:
Анализ платежеспособности
|
Коэффициент |
Расчет |
Рекомендуемый диапазон |
|
|
Формула |
Сумма |
||
|
Коэффициент финансовой зависимости. Подробнее о коэффициенте читайте в статье «Коэффициент финансовой зависимости (формула по балансу)» |
Валюта баланса / собственный капитал |
865 / 395 = 2,2 |
≤2,0 |
|
Коэффициент финансовой независимости. Подробнее о коэффициенте читайте в статье «Коэффициент финансовой независимости (формула)» |
Собственный капитал / валюта баланса |
395 / 865 = 0,46 |
≥0,5 |
|
Коэффициент общей платежеспособности |
Валюта баланса / заемный капитал |
865 / 470 = 1,84 |
≥1,0 |
|
Коэффициент задолженности |
Заемный капитал / собственный капитал |
470 / 395 = 1,19 |
≤1,0 |
Понятие оценки структуры баланса
Под оценкой структуры баланса подразумевается анализ активов и пассивов. Выделяют два этапа проведения оценки:
- Первоначальный. При осуществлении первого этапа проводится анализ платежеспособности фирмы. Под платежеспособностью подразумевается способность компании оплатить долги, и при этом продолжить бесперебойное функционирование;
- Второй. Исходя из результатов первого этапа, выявляется риск утраты платежеспособности либо возможность ее восстановления в будущем.
Проведение оценки структуры баланса помогает администрации компании решить ряд важных задач:
- Выявить уровень платежеспособности;
- Определить имеет ли фирма в ближайшей перспективе утратить либо восстановить платежеспособность;
- Исходя из результатов анализа, принять верные решения по укреплению платежеспособности и тем самым предотвратить банкротство.
При проведении первоначального этапа анализа необходимо вычислить следующие два показателя:
- Коэффициент текущей ликвидности (ТЛ). Данное понятие показывает возможности оплатить долги сроком до 12 месяцев с помощью оборотных активов;
- Коэффициент обеспечения собственными оборотными средствами (СОС). Этот коэффициент показывает насколько компания устойчива, достаток (или недостаток) своих средств для бесперебойного функционирования компании.
Для каждого из вышеуказанных коэффициентов существует формула для расчета. Рассмотрим более подробно эти формулы.
В отчете «О прибылях и убытках» данные о доходах, расходах и финансовых результатах представляются в сумме нарастающим итогом с начала года до отчетной даты.
В отчете «О прибылях и убытках», введенном в действие с 01.01.2000, отражаются пять видов прибыли.
1. Валовая прибыль равна выручке (нетто) от продажи товаров (продукции, работ, услуг) минус себестоимость проданных товаров.
По статье «Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ и услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)» отражаются выручка от продажи продукции и товаров, поступления, связанные с выполнением работ и оказанием услуг, осуществлением хозяйственных операций, которые признаются в бухгалтерском учете доходами от обычных видов деятельности. Доходы от обычных видов деятельности в случае их существенности или без информации о которых заинтересованными пользователями невозможна оценка финансовых результатов деятельности предприятия, отражаются обособленно в виде расшифровки к статье «Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ и услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)».
По статье «Себестоимость проданных товаров, продукции, работ и услуг» показываются учтенные затраты на производство продукции, работ, услуг в доле, относящейся к проданным в отчетном периоде продукции, работам и услугам. Если предприятие использует для учета затрат на производство счет «Выпуск продукции (работ, услуг)», сумма превышения фактической производственной себестоимости продукции (работ, услуг) над нормативной (плановой) их себестоимостью включается в статью «Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг». В случае когда фактическая производственная себестоимость меньше нормативной (плановой) себестоимости, сумма этого отклонения понижает данные по указанной статье. При определении себестоимости проданных товаров, продукции, работ и услуг следует руководствоваться требованиями Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99 от 06.05.99, № 34 н.
2. Прибыль (убыток) от продаж устанавливается как валовая прибыль за вычетом коммерческих и управленческих расходов.
По статье «Коммерческие расходы» включаются затраты по сбыту продукции, а также издержки обращения (у организаций, осуществляющих торговую деятельность).
По статье «Управленческие расходы» показываются общепроизводственные затраты предприятия.
3. Прибыль (убыток) до налогообложения выражает прибыль (убыток) от продаж за вычетом сальдо операционных и внереализационных доходов и расходов.
Состав операционных и внереализационных доходов и расходов приведен в Положении по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99 и Положении по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99.
4. Прибыль (убыток) от обычной деятельности равен сумме прибыли до налогообложения за вычетом налога на прибыль и иных аналогичных обязательных платежей.
По статье «Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи» отражается сумма налога на прибыль (доход), определенная предприятием в соответствии с Налоговым кодексом РФ и показанная в бухгалтерском учете как задолженность перед бюджетом, а также учетная задолженность перед бюджетом и государственными внебюджетными фондами по иным аналогичным обязательным платежам (за исключением учитываемых в составе прочих операционных расходов).
5. Чистая (нераспределенная прибыль) выражает прибыль (убыток) от обычной деятельности за вычетом сальдо чрезвычайных доходов и расходов.
По статье «Чрезвычайные доходы» показываются суммы страхового возмещения и покрытия из других источников убытков от стихийных бедствий, пожаров и других чрезвычайных событий, подлежащих получению предприятием; стоимость материальных ценностей, остающихся от списания, не пригодных к восстановлению и дальнейшему использованию активов.
По статье «Чрезвычайные расходы» показываются стоимость утраченных МПЗ; убытки от списания пришедших в негодность в результате пожаров, стихийных бедствий и не подлежащих дальнейшему восстановлению основных средств и др.
Для справки к отчету о прибылях и убытках акционерным обществом приводятся данные о дивидендах (чистой прибыли), приходящихся на одну акцию. При заполнении этих данных в части обыкновенных акций целесообразно руководствоваться Методическими рекомендациями по раскрытию информации о прибыли, приходящейся на одну акцию, утвержденными приказом Минфина РФ от 21.03.2000, № 29 н.
Определение данных о прибыли, приходящейся на одну привилегированную акцию, осуществляется в соответствии с порядком, принятым в учредительных документах акционерного общества.
В разделе «Расшифровка отдельных прибылей и убытков» данного отчета приводится расшифровка отдельных прибылей и убытков, полученных предприятием в течение отчетного периода в сравнении с показателями за аналогичный период предыдущего года.
Аналитическая форма «Отчета о прибылях и убытках» приведена в приложении 2.
Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках показываются в «Отчете об изменениях капитала» (форма № 3). Хозяйственные товарищества и общества приводят в этом отчете сведения о величине капитала на начало отчетного периода, поступлении и использовании его в течение года с отражением переходящего остатка на конец отчетного периода.
Отчет содержит сведения об увеличении капитала за счет:
1) дополнительного выпуска акций;
2) переоценки имущества;
3) прироста имущества в результате приобретения новых активов;
4) реорганизации юридического лица (слияние, присоединение и др.);
5) доходов, которые непосредственно относятся на увеличение капитала.
Отчет включает данные об уменьшении капитала за счет:
1) понижения номинала акций;
2) уменьшения количества акций, находящихся в обращении;
3) реорганизации юридического лица (разделение, выделение и т. д.);
4) расходов, относимых в уменьшение капитала, и т. д.
Исходя из требований нормативных документов в бухгалтерском балансе остатки денежных фондов (фонды накопления, потребления и др.), образуемых за счет чистой (нераспределенной) прибыли, не отражаются. Поэтому денежные фонды показываются в пояснениях к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках, в частности, в отчете об изменениях капитала и пояснительной записке. Порядок отражения данных в виде образуемых фондов и резервов, а также порядок изменения их остатков на конец отчетного периода устанавливается предприятием самостоятельно при разработке и принятии им форм бухгалтерской отчетности, приведенных в приказе Минфина РФ от 13.01.2000, № 4 н «О формах бухгалтерской отчетности организаций».
В отчете «Об изменениях капитала» в разделе «Капитал» показываются сведения о движении всех его элементов: уставного, добавочного, резервного капиталов и нераспределенной прибыли.
Справочно в отчете об изменениях капитала предприятие отражает данные о направлениях использования поступлений из бюджета и внебюджетных фондов (по обычным видам деятельности и капитальным вложениям во внеоборотные активы) и в сопоставлении с предыдущим отчетным годом. В случае получения целевых средств из бюджета или внебюджетных фондов на цели, связанные с чрезвычайными обстоятельствами, целесообразно соответствующие данные показать справочно в отчете об изменениях капитала.
Отчет о движении денежных средств содержит сведения о потоках денежных ресурсов (их поступлении и расходовании за период) с учетом их остатков на начало и конец отчетного периода в разделе текущей (операционной), инвестиционной и финансовой деятельности.
Данные о движении денежных средств предприятия, учитываемых на соответствующих счетах учета денежных средств, находящихся в кассе, на расчетных, валютных и специальных счетах, отражаются нарастающим итогом с начала года. При наличии денежных средств в иностранной валюте сначала составляется расчет в этой валюте по каждому ее виду. После этого показатели каждого расчета, составленного в иностранной валюте, пересчитываются по курсу Центрального банка РФ на дату составления бухгалтерской отчетности. Полученные данные по отдельным расчетам суммируются при заполнении соответствующих показателей отчета.
При формировании показателей отчета о движении денежных средств следует иметь в виду следующие положения.
Текущей считается деятельность предприятия, ставящая основной целью извлечение прибыли либо не имеющая в качестве главной задачи получение прибыли. К текущей деятельности относятся: производство промышленной продукции, выполнение строительно-монтажных работ, сельское хозяйство, продажа товаров, оказание услуг общественным питанием, заготовка сельхозпродукции, сдача в аренду имущества и т. д.
Инвестиционной признается деятельность, связанная с капитальными вложениями по поводу приобретения земельных участков, зданий и иного имущества, а также их продажей; с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и других ценных бумаг долгосрочного характера и т. д.
Финансовой считается деятельность, связанная с осуществлением краткосрочных финансовых вложений, выпуском облигаций и других ценных бумаг краткосрочного характера, выбытием ранее приобретенных на срок до 12 месяцев акций, облигаций и т. п.
При отражении данных о движении денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности в каждой из них должна быть приведена подробная расшифровка, раскрывающая фактическое поступление денежных средств от продажи продукции, товаров, работ и услуг; от реализации основных средств и иного имущества; получение авансов, бюджетных ассигнований и иных средств целевого финансирования, кредитов, займов, дивидендов, процентов по финансовым вложениям и другие поступления.
Направление денежных средств осуществляется по следующим видам расходов: оплата продукции, товаров, работ и услуг; оплата труда персонала и взносы в государственные внебюджетные фонды; выдача авансов поставщикам и подрядчикам; финансовые вложения в другие организации; выплата дивидендов, процентов по ценным бумагам сторонних эмитентов; оплата процентов по кредитам и займам и прочие выплаты и перечисления.
Данные о движении денежных средств в связи с уплатой в бюджет налога на прибыль и других аналогичных обязательных платежей должны показываться в отчете раздельно в составе данных по текущей деятельности, если они не могут быть непосредственно увязаны с инвестиционной и финансовой деятельностью.
При поступлении денежных средств от продажи иностранной валюты (включая обязательную продажу) на счета в кредитных организациях (банках) или в кассу предприятия соответствующие суммы показываются в составе данных по текущей деятельности как поступление денежных средств от реализации основных средств и иного имущества. При этом сумма проданной иностранной валюты включается в данные, которые отражают расходование денежных средств по текущей деятельности по соответствующему направлению использования.
При покупке иностранной валюты перечисленные денежные средства включаются в данные по текущей деятельности по соответствующему направлению. Поступление приобретенной иностранной валюты показывается также по текущей деятельности раздельно или в составе других поступлений (кроме полученных от продажи основных средств и иного имущества).
В отчете о движении денежных средств представляются сведения, непосредственно вытекающие из записей по счетам бухгалтерского учета денежных средств.
Форма отчета о движении денежных средств предприятия представлена в приложении 3. С помощью данного отчета можно установить:
1) состав и структуру денежных средств по предприятию в целом и по видам его деятельности;
2) влияние притока и оттока денежных средств на его финансовую устойчивость;
3) резерв денежных средств на конец отчетного периода (как разницу между притоком и оттоком денежной наличности) для поддержания нормальной платежеспособности;
4) виды деятельности, генерирующие основной приток денежных средств и требующие их оттока за отчетный период;
5) прогнозную величину притока и оттока денежных средств на предстоящий период (квартал, год).
Горизонтальный анализ (временной или динамический) бухгалтерского баланса
Горизонтальный анализ – это сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом в относительном и абсолютном виде с тем, чтобы сделать лаконичные выводы.
Иначе говоря горизонтальный анализ – это сравнение показателей текущего периода с теми же показателями прошлого периода, то есть наблюдение динамики (уменьшение или увеличение значения показателя во времени). Необходимо обратить внимание на такие строки актива баланса, как «Финансовые вложения», «Денежные средства и денежные эквиваленты» и «Дебиторская задолженность». Вычитаем из показателя отчетного периода показатель прошлого периода и смотрим, произошло увеличение или уменьшение статьи.
Желательно посмотреть два, а то и три последовательных года деятельности, так как это более наглядно отражает тенденцию роста или же спада платежеспособности.
Тот факт, что в отчетности, помимо денег, присутствуют и финансовые вложения, говорит о наличии свободных денежных (самых ликвидных) средств в компании и о существовании работающей финансовой политики. Что означает что, деньги не лежат мертвым грузом на расчетном счете – они работают, инвестируются в какие-то проекты.
Уменьшение суммы денежных средств, как правило, свидетельствует об ухудшении платежеспособности, но не все так однозначно.
Поэтому далее нужно посмотреть, откуда появились деньги. Об этом нам расскажет пассив баланса. В основном надо обратить внимание на такие статьи, как Кредиторская задолженность и Заемные средства. Значительно реже к увеличению денежных средств приводит рост статей Уставный капитал, Доходы будущих периодов, Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток).
Динамика статей пассива показывает нам, откуда появляются активы (в частности, интересующие нас денежные средства). Особенно интересна в этом ракурсе статья Поступления от покупателей и заказчиков бухбаланса (расшифровка к статье 1520 Кредиторская задолженность), ведь именно такие поступления в основном должны являться источниками финансирования деятельности большинства компаний. Снижение этого показателя свидетельствует как о меньшем авансировании, так и об уменьшении заказов в целом. Понять это можно лишь в комплексе, рассчитав и прочие показатели платежеспособности.
Также в рамках вопроса о поступлении денег необходимо рассмотреть строку Заемные средства – увидеть динамику роста или уменьшения займов. Отдает ли компания займы или только набирает? К примеру, если произошло резкое снижение остатков денег на расчетном счете, это совсем не означает спад платежеспособности. Это, может, одновременно на похожую сумму сократились остатки заемных средств в пассиве, то есть компания, просто вернула заем.
Несомненно, приоритетным для хорошей платежеспособности является наличие долгосрочных пассивов. То есть тех, на которые не нужно отвлекать оборотные средства в ближайшее время. Отметим, что представление в отчетности активов и пассивов с подразделением в зависимости от срока обращения (погашения) на краткосрочные и долгосрочные (пункт 19 ПБУ 4/99) существенно для проведения финансового анализа. Составление отчетности с нарушением этого положения может привести к искажению результатов анализа.